Глоссарий
Range Accrual
Тип структурного продукта, доход по которому формируется при нахождении базового актива в ограниченном диапазоне в течение срока обращения структурного продукта. Данный тип имеет процентную ставку (ir), размер выплат по данному типу формируется следующим образом: Номинал * ir * количество дней, в течение которых структурный продукт находился в диапазоне / база расчета.
Пример. Номинал ноты составляет $1000, процентная ставка — 10%. Срок структурного продукта — 1 год. Базовый актив — золото; диапазон для формирования дохода составляет $1000–1200 за унцию. База расчета — 250 дней, что соответствует количеству торговых дней в году.
Сценарий 1. В течение года цена золота находилась в обозначенном диапазоне. Инвестор заработал $100 (10%, 1000 * 0.1 * 250 / 250).
Сценарий 2. В течение 50 торговых дней цена золота находилась в заданном значении. Инвестор заработал $20 (2% от вложенных средств, 1000 * 0.1 * 50 / 250).